Spot-perp arbitrajı
Spot-perp arbitrajı, sürekli kontrat ile spot piyasası arasındaki farktan yararlanır. Sürekli kontrat primli işlem gördüğünde spot alın ve sürekli kontratta short pozisyon açın; iskontolu işlem gördüğünde bacakları tersine çevirin.
Spot-perp arbitrajı
En yüksek net fonlama oranı 8s
Tüm spot-perp arbitrajlarını görüntüle| Coin | Long bacak Spot | Short bacak Süresiz | Net fonlama oranı 8s | Son 7 gün, kümülatif | Baz |
|---|---|---|---|---|---|
Veri zamanı:
İki bacaklı yapı
Spot long ile sürekli short ya da sürekli long ile Spot short. Bacaklar tek bir borsada ya da iki ayrı borsada yer alabilir. Baz ve spread yakınsaması, baz kavramını açıklar.
Pozisyon açma, tutma ve kapatma
Açma: Gerçekleşebilir fiyatlarla hesaplanan baz komisyonları karşılamaya yetiyorsa ve fonlama oranı süresiz vadeli bacağın lehineyse pozisyon açılır.
Tutma: Spot short bacakta satılan kripto paralar margin hesabından borç alınmıştır ve sürekli faiz işler. Süresiz vadeli short bacak, fonlama oranı pozitifken fonlama ücreti tahsil eder.
Kapatma: Baz yakınsadığında veya kapanış eşiğine ulaştığında pozisyon kapatılır.
Getiri ve maliyetler
Sonuç, bazın yakınsamasından gelir. Sürekli short, oran pozitif olduğu sürece ayrıca fonlama alır. Maliyetler iki bacaktaki ücretlerdir. Spot short ise borç faizi ekler ve oran yükselebilir.
İlgili okumalar: Spot-vadeli ve borsalar arası riskten korunmalı işlemlerin getirisi nereden gelir, Fonlama oranı nedir.
Temel göstergeler
| Temel metrikler | |
|---|---|
| Baz | Sürekli fiyatının Spot fiyatından farkı, Spot fiyatın yüzdesi olarak. |
| Fonlama oranı | Her iki bacağı tek bir döneme normalize ederek, ayrıca her borsanın uzlaşma dönemi ve oran üst sınırıyla birlikte karşılaştırın. |
| Borç alma imkânı | Spot short, marjinde ödünç alınan coinleri satar. Kullanılabilir tutar ve faiz borsaya ve zamana göre değişir. |
| Derinlik ve hacim | Emir defteri derinliği, hacim ve açık pozisyon, her bacağın ne kadar büyüklük alabileceğini belirler. |
| Likidasyon mesafesi | Bir sürekli bacağı likidasyon seviyesine ulaşmadan önce fiyatın ne kadar hareket edebileceği. |
Başlıca riskler
Spread genişlemesi: Girişten sonra spread veya baz daha da genişleyebilir. Pozisyon, yakınsayana kadar gerçekleşmemiş zarar gösterir.
Ödünç alma maliyeti: Ödünç alınan coinler için faiz işler. Oran yükselebilir ve kullanılabilir miktar tükenebilir.
Likidasyon: Her sürekli bacak kendi teminatını tutar. Sert bir hareket zarar eden bacağın likidasyonuna yol açabilir; kazanç ise başka bir borsada durur ve zararı karşılayamaz.
Bacak farkı: Bir bacak gerçekleşip diğeri gerçekleşmezse, pozisyon leg gap kapanana kadar yönlü maruziyet taşır.
Borsa riski: Fonlar iki borsada durur. Her ikisi de para çekme işlemlerini durdurabilir, API kesintisi yaşayabilir, bir piyasa için listeden çıkarma kararı alabilir veya iflas edebilir.
Daha kapsamlı açıklama için Arbitrajın başlıca riskleri makalesine bakın.
Z Market Lab'deki veriler
Fonlama oranı sayfası, her coin için Long Spot / Short sürekli (Long (Spot) / Short (sürekli vadeli işlem)) bazını verir; sürekli bacak için fonlama geçmişi de yer alır. Piyasa izleme sayfasındaki fırsat tablosu, spot–sürekli fırsatları satır satır açılış spreadleri ile pozisyon kapanış spreadleriyle listeler ve her iki opportunity structure biçimini kapsar: Long Spot / Short sürekli (Long (Spot) / Short (sürekli vadeli işlem)) ve Long sürekli / Short Spot (Long (Sürekli vadeli işlem) / Short (Spot)).
ZML Trade'de yürütme
Aynı borsadaki spot-süresiz vadeli kombinasyon ile borsalar arası kombinasyonlar yürütülebilir. Desteklenen borsalarda spot short bacak için borç alma ve geri ödeme, çapraz marjin üzerinden otomatik yapılır.
Hesapların nasıl bağlanacağı için Borsa bağlama, kombinasyonun parametreleri için Parametrelere genel bakış, liquidation distance yönetimi için Risk kontrolü makalelerine bakın.